Moyenne Mobile Exponentielle Double

L'Indicateur Technique Moyenne Mobile Exponentielle Double (DEMA) a été développé par Patrick Mulloy et publié en février 1994 dans le magazine "Technical Analysis of Stocks & Commodities". Il est utilisé pour le lissage des séries de prix et appliqué directement sur le graphique des prix. En outre, il peut être utilisé pour le lissage des valeurs d'autres indicateurs.

L'avantage de cet indicateur est qu'il élimine les faux signaux sur des prix en dents de scie et permet de conserver une position dans une tendance forte.

Méthode de Calcul

Cet indicateur est basé sur la Moyenne Mobile Exponentielle (EMA). Voyons voir l'erreur de variation de prix de la valeur de l'EMA :

err(i) = Prix(i) - EMA(Prix, N, i)

Avec :

err(i)  – erreur de l'EMA courante ;
Prix(i) – prix actuel ;
EMA(Prix, N, i) – valeur actuelle de l'EMA des séries de prix à N périodes.

Ajoutons la valeur de l'erreur de la moyenne exponentielle à la valeur de la moyenne mobile exponentielle d'un prix et nous aurons la DEMA :

DEMA(i) = EMA(Prix, N, i) + EMA(err, N, i) = EMA(Prix, N, i) + EMA(Prix - EMA(Prix, N, i), N, i) =

= 2 * EMA(Prix, N, i) - EMA(Prix - EMA(Prix, N, i), N, i) = 2 * EMA(Prix, N, i) - EMA2(Prix, N, i)

Avec :

EMA(err, N, i) – valeur actuelle de la moyenne exponentielle de l'erreur err ;
EMA2(Prix, N, i) – valeur actuelle du lissage double consécutif des prix.